As fábricas da Cimpor em Portugal vão ser vendidas. A unidade de negócios no país, onde está sediada, foi alienada ao grupo Oyak. O objectivo é ajudar a reduzir a dívida do grupo brasileiro seu accionista, a InterCement. 

"A InterCement e a Cimpor assinaram com o Grupo Oyak um contrato que tem como objecto a venda de todos os activos que compõem a unidade de negócio de Portugal e Cabo Verde", indica o grupo brasileiro presidido por Luís Alves Fernandes e que tem Daniel Proença de Carvalho como "chairman", em comunicado enviado às redacções. 

A justificação para a operação é a diminuição da dívida da Cimpor, empresa que ficou com uma situação patrimonial deficitária nos últimos anos (em 2016, o capital próprio era negativo em 409 milhões de euros): "Esta transacção enquadra-se no plano de redução da dívida do Grupo publicamente anunciado pela InterCement e pela Cimpor, em resposta à adversidade do contexto que se tem observado nos mercados da América do Sul, especialmente no Brasil".

A transacção contempla, anuncia a nota, "a manutenção das estruturas humanas destas empresas", sendo que ainda aguarda a aprovação das autoridades da concorrência. 

Não é anunciado qualquer valor para a operação. De acordo com a Reuters, a operação resultará num encaixe de 700 milhões de euros para o grupo vendedor. 

Em Portugal, a Cimpor conta actualmente com três fábricas, duas moagens e uma capacidade de produção de 9,1 milhões de toneladas de cimento. 

O volume de negócios da Cimpor em Portugal foi de 258 milhões de euros em 2017, um crescimento de 3,1% em relação ao ano anterior. Em Cabo Verde, que integra a mesma unidade de negócios, o volume criado foi de 30 milhões, uma quebra homóloga de 7,6%.

A unidade de negócio que junta os dois mercados - que é aquela que foi vendida - gerou um resultado operacional (EBITDA - resultados antes de juros, impostos, depreciações e amortizações) de 47,4 milhões de euros, o que significou um crescimento de 27,7% em relação a 2016.

Segundo revela o comunicado enviado pelo comprador, o grupo turco Oyak é o maior fundo de pensões do país e investe em vários sectores, "como o cimento e o betão, a exploração mineira e a metalúrgica, o automóvel, a energia e o sector químico, a agricultura, a logística, as finanças e a alumina especializada". O grupo tem uma empresa da área de cimentos, a Oyak Cement, que conta com sete fábricas integradas de cimento, três moagens de cimento e 45 centrais de betão pronto na Turquia. 

O anúncio da compra da Cimpor acontece no mesmo dia em que os turcos da Oyak Cement, a compradora, comunicaram ao mercado uma relevante alteração na sua estrutura accionista. A Taiwan Cement comprou 40% da unidade de cimentos do grupo Oyak por 640 milhões de dólares, ficando os restantes 60% nas mãos do grupo. Um negócio que avalia a nova dona da Cimpor em 1,6 mil milhões de dólares.

De acordo com um comunicado citado pela Bloomberg, um dos objectivos da parceria entre a Taiwan Cement e a Oyak passa por "unir esforços no mercado internacional de cimentos".

A capitalização da Cimpor

Tendo em conta a situação deficitária que apresentou até 2016, a Cimpor tem tentado realizar operações de capitalização. A cimenteira nacional não conseguiu, no ano passado, que se verificassem as condições suficientes para concretizar um aumento de capital, para o qual tinha tido autorização da assembleia-geral e poderia ir até aos dois mil milhões de euros. Falhada esta operação, o plano de capitalização acabou por se materializar em Dezembro, quer com a realização de prestações acessórias de 700 milhões por parte do seu maior accionista, quer com a oferta pública inicial da argentina Loma Negra, através da qual levantou 876 milhões de euros.

Depois disto, o grupo voltou a dar novos passos para a sua capitalização. A InterCement Autria, que é a maior accionista, propôs converter, através de um aumento de capital, aquelas prestações suplementares de 700 milhões emprestadas em Dezembro.

A cimenteira portuguesa convocou, agora, para 20 de Novembro uma assembleia geral extraordinária para aprovar um aumento de capital que pode chegar a um máximo de 887,1 milhões de euros. A operação inclui uma entrada em espécie no montante de 700 milhões de euros, que respeita à referida conversão em capital do crédito concedido pelo seu maior accionista, a InterCement Austria Holding, mas também uma tranche que pode ir até aos 187 milhões de euros, destinada aos minoritários que queiram manter as suas participações.