Warren Buffett, o terceiro homem mais rico do mundo, segundo a revista "Forbes", é um caso extremo de uma pessoa que pensa no verdadeiro valor do dinheiro. Segundo o livro "Efeito Bola de Neve - A Biografia de Warren Buffett, o Maior Investidor do Mundo", de Alice Schroeder, quando era apenas um jovem a começar a acumular fortuna, Buffett perguntava-se: "Será que quero realmente gastar 300 mil dólares por um corte de cabelo?" Para o guru da bolsa, a questão era muito simples: se, em vez de cortar o cabelo, uma pessoa investir o preço do serviço, consegue aumentar o seu património futuro.

À primeira vista, a pergunta de Buffett pode parecer ridícula, mas não é, por muito pequeno que sejam os montantes amealhados. Apenas 65 euros investidos através da Berkshire Hathaway, a sociedade de investimento dirigida por Warren Buffett, desde que foi criada, em 1965, teriam sido transformados em mais de 300 mil euros. Poucos conseguem gerar um retorno ao nível de Buffett - mais de 20% por ano, de acordo com o último balanço anual -, mas, desde que se ganhe mais do que tira a inflação, o dinheiro poupado fica a fermentar à espera de uma melhor utilização.

Os estudos mais completos sobre a bolsa indicam que as acções tendem a render o equivalente a seis por cento acima da taxa de inflação por ano, isto é, o mercado accionista oferece um crescimento real das poupanças de seis por cento no longo prazo. A esse ritmo, os 30 euros que se pode juntar evitando o barbeiro ou o cabeleireiro num mês pode transformar-se em mais de 170 euros em 30 anos.

Cabeludos milionários
O exemplo da juventude de Warren Buffett não pretende incentivar os investidores a deixarem crescer o cabelo para ficarem milionários. A história do Oráculo de Omaha, como é conhecido o investidor em referência à sua terra natal, tem casos bem mais reais - e potencialmente aplicáveis por todas as pessoas.

Durante muitos, Warren Buffett conduziu um Lincoln Town Car de 2001, uma viatura que vale hoje cerca de sete mil euros, isto é, uma gota de água num património global de 35 mil milhões de euros, segundo a "Forbes". O superinvestidor apenas vendeu o carro porque foi para ajudar os outros: a viatura foi leiloada por mais de 50 mil euros, um montante dirigido para a Girls, Inc, uma organização sem fins lucrativos que procura dar confiança às adolescentes. Logo após a alienação, Buffett comprou um normalíssimo Cadillac DTS por cerca de 28 mil euros.

Apesar da crise que bateu à porta dos portugueses, continuam a comprar-se muitos carros. No primeiro trimestre, adquiriram-se mais de 45 mil automóveis ligeiros, segundo a Acap - Associação Automóvel de Portugal. Seguindo a estratégia de Warren Buffett, muitos compradores poderiam ter aguardado alguns meses ou, mesmo, anos. Se capitalizassem a poupança que deixaram de ter para efectuar a aquisição, no futuro poderiam comprar um automóvel bem melhor ou poderiam comprar um carro semelhante sobrando-lhes dinheiro.

O inverso do crédito
A teoria do verdadeiro valor do dinheiro mostra que é possível inverter o jogo do crédito a seu favor. Quando alguém contrai um empréstimo tem de pagar o capital acrescido de juros. Do lado oposto, quando alguém não gasta consegue acumular o capital acrescido de juros. Por isso, quando se envolvem créditos, o verdadeiro valor do dinheiro pode ser ainda superior.

Imagine que está a preparar-se para comprar uma casa recorrendo a um financiamento bancário de 100 mil euros. Durante 30 anos irá devolver esse dinheiro acrescido de uma taxa de juro anual de 6%, o valor que os bancos cobram agora num empréstimo a taxa fixa. Ao longo das três décadas, o dinheiro emprestado vale na verdade mais de 215 mil euros, porque os juros ultrapassam os 115 mil euros. Porém, a história não acaba aqui. E se, em vez de pagar a prestação da casa, poupasse o dinheiro para daqui a 30 anos? Se ganhasse 6% por ano, o verdadeiro valor do empréstimo de 100 mil euros seria de 587 mil euros.

Na próxima vez que lhe der uma ânsia consumista, pondere bem. Faça como Warren Buffett e pense como o dinheiro que está prestes a gastar pode multiplicar-se se o guardar para o futuro.



Esta tabela indica-lhe o verdadeiro valor de 100 euros. Se, em vez de os gastar já, guardar esse montante durante 10 anos ganhando 6% por ano, esses 100 euros valerão 179,08 euros. Ou seja, pode aumentar o seu património em 79% se não o gastar já. Os valores desta tabela são multiplicativos, isto é, se o montante que pretende gastar for um múltiplo de 100, pode extrapolar o seu verdadeiro valor a partir desta tabela. Por exemplo, 100 mil euros acumulam cerca de 179.080 euros (1000 × 179,08 euros).






5 sonhos que lhe rendem mais se não os concretizar

iPad 16GB 3G
Preço: 599€
Verdadeiro custo: 1072€ em 10 anos

O novo iPad de 16 gigabytes que se liga à internet por wi-fi ou por um serviço móvel 3G custa quase 600 euros. Será que precisa mesmo de gastar esse dinheiro neste equipamento? Se não for fundamental para a sua vida, corte nesta despesa. O iPad vale na verdade 1072 euros dentro de dez anos, se tiver uma rendibilidade de 6%. Está disposto a gastar esse dinheiro por uma tecnologia que se desvalorizará catastroficamente assim que sair o iPad 3?

Televisor 3D de 46 polegadas
Preço: 1200€
Verdadeiro custo: 2875€ em 15 anos

A televisão tridimensional está a ganhar adeptos em todo o mundo. Contudo, o custo de aderir a esta nova realidade televisiva é elevado: um televisor 3D de 46 polegadas custa cerca de 1200 euros. Pode dizer-se que uma televisão 3D nova vale 2875 euros, se investir o dinheiro que não gastar nela e obtiver uma rendibilidade anual de 6%. Se está a estudar a compra de um aparelho de tecnologia de ponta, mais vale pensar duas vezes e deixar o capital fermentar num investimento de longo prazo.

Semana na Jamaica para dois
Preço: 2200€
Verdadeiro custo: 12.635€ em 30 anos

Depois de um ano consecutivo a trabalhar, qualquer pessoa merece umas descansadas férias da vida diária. Se o objectivo é desfrutar de um ambiente de praia de calor tropical acompanhado de generosas margaritas, os cerca de 2200 euros que um casal tem de pagar para ficar uma semana no "resort" Runaway Beach, na Jamaica, até parece pouco. Mas não é: essa semana pode ficar muito cara. Se o casal está a planear a reforma dentro de 30 anos, o custo das férias jamaicanas é de 12.635 euros, um óptimo arranque para as verdadeiras férias da vida profissional: a aposentação.

Renault Mégane Sport Tourer 1.5 dCi 110 Dynamique S
Preço: 27.400€
Verdadeiro custo: 87.874€ em 20 anos

Os portugueses andam viciados em carros. Apesar de a taxa de poupança continuar em queda descendente e de o rendimento disponível ser cada vez menor, fruto de uma crise financeira internacional, continua a comprar-se automóveis novos. A tradição manda que muitos agregados familiares troquem de carro pelo menos de cinco em cinco anos, embora a vida útil dos novos veículos seja cada vez mais longa. O dinheiro que se gasta num Renault Mégane, o automóvel ligeiro mais vendido no primeiro trimestre, é suficiente para mudar de vida dentro de alguns anos.

O verdadeiro custo do Renault Mégane Sport Tourer 1.5 dCi 110 Dynamique S, a versão mais popular da marca francesa, é de 87.874 euros para quem tiver a oportunidade de capitalizar o preço do carro (27.400 euros) durante 20 anos à taxa de 6%.

Casa nova
Preço: 150.000€
Verdadeiro custo: 617.777€ em 30 anos

Imagine que está à procura de casa. Tem duas opções: a compra de uma habitação por 150 mil euros recorrendo a crédito durante 30 anos à taxa fixa de 6% ou o arrendamento por 600 euros mensais. Qual é a opção mais em conta durante essas três décadas?

Não é o crédito: além de ter de pagar juros, não lhe permite poupar. O crédito de 150 mil euros durante 30 anos custa quase 900 euros por mês. Por isso, o verdadeiro custo do financiamento é equivalente a quase 324 mil euros (900€ × 12 meses × 30 anos), acrescido do rendimento que deixa de conseguir sobre os 300 euros que paga a mais na prestação face à renda. À taxa de rendibilidade de 6%, esses 300 euros mensais rendem 293.777 euros em 30 anos, logo o verdadeiro custo de comprar a habitação é de 617.777 euros.