O Espírito Santo Financial Group anunciou hoje que vai emitir, através de uma colocação particular, 420 milhões de euros em obrigações convertíveis em acções da empresa para reestruturar dívida que vence em 2006 e 2007.

A operação, que estará a cargo da Lehman Brothers, garantirá ao banco de investimento americano a opção de adquirir 80 milhões de euros adicionais à oferta, num movimento que poderá ser exercido até 30 dias após o final da emissão.

As obrigações terão uma taxa de cupão fixa, devendo a mesma oscilar entre os 3,125% e os 3,625% nos primeiros cinco anos, após o que sofrerá um aumento de 150 pontos base por ano. A maturidade ocorre em 2025.

«A ESFG pretende usar o encaixe líquido (...) para repagar 200 milhões de euros em dívida de uma emissão de obrigações convertíveis, com um cupão de 4,75%, que vence em Novembro de 2006 e 100 milhões de euros relativos a uma emissão de obrigações convertíveis, com um cupão de 3,47%, e que vence em Fevereiro de 2007», explica um comunicado da ESFG.

Na altura da emissão, cada investidor receberá um «warrant» e uma obrigação com um valor facial de 50 mil euros e um preço de exercício que deverá corresponder a um prémio de conversão com um intervalo entre 20% e 25%.

Os «warrants» não podem ser destacados das obrigações nos primeiros 12 meses de vida da emissão, mas poderão ser exercidos a partir do 41º dia após a emissão e até ao sétimo dia antes do seu vencimento em 2025.