Lagarde diz que juros já atingiram o pico. Bolsas europeias aplaudem

Os principais índices europeus encerraram a segunda semana de negociação do ano numa nota positiva. Os investidores estiveram a avaliar comentários da presidente do Banco Central Europeu, Christine Lagarde, que afirmou que as taxas de juro de referência já atingiram o pico.

"Acredito que atingiram o seu pico", disse, evitando, no entanto, comprometer-se quanto a datas para possíveis cortes nas taxas de juro diretoras.

O índice de referência europeu, Stoxx 600, recuperou de perto de minímos de um mês e valorizou 0,84% para 476,76 pontos. A registar as maiores subidas estiveram setores como a indústria, a tecnologia e o retalho, que ganharam mais de 1%.

A registar a pior performance do dia esteve o setor automóvel, que desceu quase 1%, após a Volvo ter informado que ia parar a produção na sua fábrica em Ghent na Bélgica, devido à necessidade de ajustamento de rotas para a entrega de caixas de velocidade. Já esta quinta-feira a Tesla tinha anunciado que ia suspender por duas semanas a produção na "gigafactory" de Berlim, devido à falta de componentes decorrente das alterações nas rotas marítimas no Mar Vermelho.

Entre os movimentos de mercado esteve a Frontline, a quarta maior transportadora marítima do mundo, que subiu 3,53%, devido a perspetivas de aumento das tarifas de transporte face à instabilidade no Mar Vermelho, depois dos ataques dos Estados Unidos e Reino Unido às milícias houthis no Iémen.

Em Londres, a Burberry caiu 6% para minímos de 2020, após ter cortado as perspetivas de lucros para 2023.

Pela positiva, a Airbus pulou 3,7%, atingindo máximos históricos, depois de a empresa ter anunciado um recorde de vendas em 2023, tendo angariado duas mil encomendas.

"O apetite pelo risco está a aumentar novamente nestas primeiras semanas de janeiro e isso mostra-se cada vez mais na forma como os mercados têm desvalorizado o que costumava assustar os investidores - o mercado laboral e a inflação", afirmou à Bloomberg Florian Ielpo da Lombard Odier Asset Management.

"Taxas de juro mais baixas, inflação controlada e uma dinâmica de crescimento que está a melhorar - torna-se cada vez mais difícil não esperar que o mercado suba de forma significativa nas próximas semanas", previu.

Nas principais praças europeias, o alemão Dax 50 ganhou 0,95%, o espanhol Ibex 35 somou 0,84%, o italiano FTSE MIB subiu 0,73%, o francês CAC-40 pulou 1,05%, o britânico FTSE 100 avançou 0,64%. Em Amesterdão, AEX, cresceu 0,95%.

Em Lisboa, o PSI destoou e desvalorizou 0,79%, penalizado pelo tombo de mais de 7% da Jerónimo Martins, uma das cotadas com maior peso no índice de referência nacional.

Juros aliviam na Zona Euro em semana de emissão recorde de dívida

Os juros das dívidas soberanas na Zona Euro estiveram a aliviar esta sexta-feira, numa semana em que vários países foram ao mercado de dívida, gerando procura recorde pelos investidores que tentam obter obrigações enquanto ainda têm uma remuneração atrativa.

A subscrição de dívida soberana atingiu 41 mil milhões de euros na Europa, o valor mais elevado de sempre, e levou o total de obrigações emitidas ao longo da semana a 120 mil milhões de euros, segundo números compilados pela Bloomberg.

Apesar de janeiro ter normalmente forte procura por este produto de rendimento fixo, a procura foi excecionalmente elevada, particularmente por investidores oriundos da Ásia ou do Médio Oriente.

"Os compradores internacionais, especialmente japoneses e chineses, estão a comprar muito menos dívida norte-americana e a diversificar os ativos mais para a Europa", comentou à Bloomberg Raphael Thuin, estratega da Tikehau Capital.

Os juros da dívida portuguesa a dez anos desceram 6,6 pontos base para 2,726%. A "yield" das Bunds alemãs com maturidade a dez anos, referência para a região, recuou 5 pontos para 2,182%.

A rendibilidade da dívida espanhola cedeu 6,3 pontos base para 3,084%, ao passo que os juros da dívida italiana desceram 7,4 pontos para 3,725% e os da dívida francesa recuaram 5,7 pontos para 2,675%.

Fora da Zona Euro, os juros da dívida britânica aliviaram em 4,9 pontos base para 3,788%.

Petróleo escala 2% após ataque dos EUA contra houthis

O petróleo escala acima dos 2% depois de os Estados Unidos terem lançado raides aéreos contra os rebeldes houthis no Iémen, uma retaliação contra os ataques a navios no Mar Vermelho que estão a impedir o transporte de crude e bens por via marítima.

O West Texas Intermediate (WTI), negociado em Nova Iorque, sobe 2,24% para 73,63 dólares por barril e o Brent do Mar do Norte, referência para as importações europeias, soma 2,18% para 79,10 dólares por barril, tendo, no entanto, chegado esta sexta-feira a subir mais de 4% e a negociar acima dos 80 dólares.

Na sequência dos raides norte-americanos, pelo menos um grande petroleiro deixou de fazer a travessia pelo Mar Vermelho. 

Os investidores avaliam agora a possibilidade de estas hostilidades expandirem para um conflito de maior dimensão no Médio Oriente. Em particular, existe a preocupação com o envolvimento do Irão, o que pode afetar a oferta de petróleo, já que o país produz um terço do crude mundial.

"O receio no mercado de petróleo é que a região esteja num caminho de escalada imprevisível, em que, a certa altura, a oferta de petróleo acabará, de facto, por se perder", disse à Bloomberg Bjarne
Schieldrop, analista de commodities no SEB AB.  

Dólar recua com dados de preços no produtor nos EUA

O dólar está a recuar ligeiramente na sessão desta sexta-feira. Os investidores estão, por um lado, a avaliar os números da inflação e dos preços no produtor nos Estados Unidos, referentes a dezembro, que mostram diferentes cenários. E, por outro, a centrar atenções no Médio Oriente, depois de os Estados Unidos e o Reino Unido terem lançado um conjunto de ataques contra alvos houthis no Iémen.

O dólar recua 0,08% para 0,9107 euros, enquanto o índice do dólar da Bloomberg - que mede a forçla da "nota verde" contra 10 divisas rivais - perde 0,17% para 102,1200 pontos.

Os "traders" estimam agora em 68% a probabilidade de a Reserva Federal proceder aos primeiros cortes de juros, em 25 pontos base, segundo a ferramenta CME FedWatch, consultada pela Reuters. Este valor compara com 65%, antes de terem sido conhecidos os preços no produtor que abrandaram inesperadamente.

Ouro sobe mais de 1% com escalar do conflito no Médio Oriente

O ouro está a valorizar mais de 1% e a negociar em máximos de uma semana, com o escalar do conflito no Médio Oriente a levar os investidores a optarem por este metal precioso, considerado um ativo-refúgio. Isto depois de na noite desta quinta-feira os Estados Unidos, Reino Unido e outros aliados terem lançado um conjunto de ataques aéreos contra os rebeldes houthis no Iémen.

O ouro sobe 1,4% para 2.057,27 dólares por onça.

Um aumento dos riscos geopolíticos está a levar a ganhos nos preços do ouro. Ao mesmo tempo, a divulgação do índice de preços no produtor nos Estados Unidos, esta sexta-feira, cujos números mostram um abrandamento superior ao esperado está a reforçar perspetivas de que a Fed possa começar a moderar a sua política monetária mais restritiva. Este é um ambiente positivo para o ouro, referiu à Reuters Bart Melek, estratega da TD Securities.

Wall Street pinta-se de verde. Atenções viram-se para contas dos bancos e preços no produtor

Os principais índices em Wall Street abriram a negociar em alta esta sexta-feira, deixando para trás uma sessão morna com pouca movimentação. Os investidores centram-se nos resultados dos maiores bancos norte-americanos e nos números dos preços no produtor nos Estados Unidos que mostraram um abrandamento em dezembro.

O índice de preços no produtor nos EUA, referente a dezembro, mostrou uma aceleração de 1% em termos anuais. Este número compara com expectativas de uma subida de 1,3% por parte dos economistas ouvidos pela Reuters.

Já em termos mensais os preços abrandaram 0,1%, estando a desacelerar há três meses consecutivos, a mais longa série desde 2020. Os economistas perspetivavam um movimento da mesma dimensão, mas de aceleração. Por sua vez, os preços no produtor subjacentes permaneceram inalterados face a novembro, mas aceleraram 1,8% face ao mesmo período do ano passado.

O Dow Jones avança 0,23%, nos 37.796,71 pontos. Já o S&P 500 soma 0,32%, para os 4.795,59 pontos e o tecnológico Nasdaq Composite sobe 0,23% até aos 15.004,59 pontos. Na semana os três índices estão a caminho de ganhos modestos, o Dow aponta para uma subida de 0,7%, o S&P de 1,8% e o Nasdaq mais de 3%.

O mercado vai-se centrando nos resultados dos maiores bancos norte-americanos. O JPMorgan (3,35%), Bank of America (-0,48%) e Wells Fargo (-0,77%) viram os lucros serem pressionados pelo pagamento de uma taxa à agência Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) – que trabalha pela garantia de depósitos bancários nos Estados Unidos – no âmbito do colapso do Silicon Valley Bank e do Signature Bank no ano passado.

O Citi (-0,72%) chegou mesmo a registar um prejuízo no quarto trimestre, enquanto o banco liderado por Jamie Dimond brilhou, após a margem financeira ter batido um recorde.

Já a BlackRock, que superou as estimativas dos analistas, quer no que diz respeito aos lucros, quer relativamente aos ativos sob gestão, recua 0,31%. A gestora anunciou ainda um acordo de aquisição de uma gestora de fundos, a Global Infrastructure Partners (GIP), por 12,5 mil milhões de dólares.

"Os bancos estão bem capitalizados, mas também estão a passar por algumas consequências de terem de lidar com uma curva de rendimentos invertida: menos atividade dos mercados de capitais, provavelmente menos atividade de crédito e ainda a ultrapassar os choques da pandemia", afirmou à Reuters Art Hogan, "chief market strategist" da B Riley Wealth.

Europa arranca último dia da semana com ganhos

Juros aliviam na Zona Euro

Os juros das divídas soberanas na Zona Euro estão a aliviar, num dia em que os investidores estão a mostrar uma maior procura por ativos considerados mais seguros, como é o caso das obrigações.

Euro na linha d'água face ao dólar

O euro está a negociar na linha d'água face ao dólar. A moeda única da Zona Euro sobe 0,02% para 1,0974 dólares, num dia em que os investidores digerem os dados da inflação de dezembro nos EUA.

A presidente do Banco Central Europeu (BCE), Christine Lagarde, disse ontem que as taxas de juro do banco central já atingiram o pico, mas as suas palavras não se mostraram combustível para a divisa da Zona Euro, uma vez que essa perspetiva tinha já sido incorporada e que o foco está agora em quando começarão as taxas a descer.

Nos Estados Unidos, o índice de preços no consumidor (IPC) avançou para 3,4% em dezembro, o valor mais alto dos últimos três meses, acima dos 3,2% estimados pelos economistas.

Apesar de a ligeira subida do IPC ter diminuído as expectativas quanto a um corte dos juros em março, os investidores aguardam hoje pela divulgação do índice de preços no produtor, que são também cruciais para a definição da política monetária pela Reserva Federal norte-americana, de forma a tentarem perceber quando poderá ocorrer.

O dólar perde 0,21% face ao iene e 0,01% perante o franco suíço.

Escalada de tensões no Médio Oriente dá força ao ouro

Os preços do ouro estão a subir, num dia em que os investidores estão a privilegiar ativos considerados mais seguros, devido aos receios de um alastramento do conflito no Médio Oriente.

O ouro valoriza 0,49% para 2.038,84 dólares por onça. 

A procura por ativos-refúgio acentuou-se depois dos ataques dos Estados Unidos e aliados contra posições dos rebeldes Houthis no Iémen, na sequência da apreensão de um petroleiro oriundo do Iraque pelo Irão. Isto depois de uma série de ataques dos rebeldes, que são apoiados por Teerão, nos últimos dias terem perturbado o tráfego marítimo no Mar Vermelho.

Os ataques marcam uma escalada de tensão no Médio Oriente, onde a 7 de outubro reacendeu a guerra entre Israel e o grupo radical Hamas. A possibilidade de um alastramento do conflito a outras zonas daquela região está a dar força ao ouro, que é visto como um ativo mais seguro.

Noutros metais, o paládio soma 0,7% para 997,48 dólares e a platina sobe 0,46% para 923,35 dólares.

Petróleo ganha mais de 2% com escalada de tensão no Mar Vermelho

Os preços do petróleo sobem mais de 2%, depois de os Estados Unidos e o Reino Unido terem lançado ataques aéreos contra posições dos rebeldes Houthis no Iémen.

Os "raides", uma retaliação à série de ataques dos rebeldes nos últimos dias que têm perturbado o tráfego marítimo no Mar Vermelho, acontecem depois de na quinta-feira o Irão ter apreendido um petroleiro que transportava crude oriundo do Iraque.

Sendo aquela via uma das mais importantes no transporte de crude e outras matérias-primas, a escalada de tensões está a colocar em perigo a passagem de combustíveis pela região, ameaçando uma disrupção na cadeia de fornecimento. E isso está a dar força ao petróleo, numa altura em que os investidores tentam perceber a probabilidade de um conflito mais amplo no Médio Oriente, onde estão situados os maiores produtores de "ouro negro".

Europa aponta para o verde. Japão brilha em dia vermelho na Ásia

As bolsas europeias apontam para um começo de sessão em terreno positivo, no dia em que a banca norte-americana dá início a mais uma época de resultados.

Os futuros sobre o Euro Stoxx 50 sobem 0,7%. 

Depois de a leitura da inflação norte-americana de dezembro ter sido mais alta do que o esperado, ao acelerar para os 3,4%, o valor mais alto dos últimos três meses, os investidores viram-se agora para a "earnings season". Esta sexta-feira, é a vez de gigantes como o JPMorgan, Bank of America, Wells Fargo e Citigroup.

Apesar de a inflação nos Estados Unidos se ter mostrado mais resiliente do que o antecipado pelo mercado, os investidores não excluem ainda a hipótese de a Reserva Federal (Fed) norte-america começar a descer os juros já em março. Isto apesar de Loretta Mester, presidente da Fed de Cleveland, ter refutado essa possibilidade, alegando que os números da inflação mostram que o banco central tem ainda trabalho pela frente.

Os investidores acompanham hoje a divulgação do índice de preços no produtor nos EUA, que são também vistos como cruciais para a definição da política monetária pela Fed.

Na Ásia, a sessão encerrou mista, com novos dados económicos na China a penalizarem as bolsas locais.